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资本资产定价模型的假设条件包括( )。 Ⅰ.投资者能够发现市场上的套利机会 Ⅱ.证券的收益率具有单因素模型所描述的生成过程 Ⅲ.投资者对证券的收益和风险及证券问的关联性具有完全一致的预期 Ⅳ.投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合
资本资产定价模型的假设条件包括( )。 Ⅰ.投资者能够发现市场上的套利机会 Ⅱ.证券的收益率具有单因素模型所描述的生成过程 Ⅲ.投资者对证券的收益和风险及证券问的关联性具有完全一致的预期 Ⅳ.投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合
admin
2022-01-09
53
问题
资本资产定价模型的假设条件包括( )。
Ⅰ.投资者能够发现市场上的套利机会
Ⅱ.证券的收益率具有单因素模型所描述的生成过程
Ⅲ.投资者对证券的收益和风险及证券问的关联性具有完全一致的预期
Ⅳ.投资者都依据组合的期望收益率和方差选择证券组合
选项
A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
B、Ⅲ、Ⅳ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
答案
B
解析
资本资产定价模型假设条件可概括为如下三项:(1)投资者都依据期望收益率评价证券组合的收益水平,依据方差(或标准差)评价证券组合的风险水平,按照资产组合理论选择最优证券组合;(2)投资者对证券的收益、风险及证券间的关联性具有完全相同的预期;(3)资本市场没有摩擦。
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