根据资本资产定价模型理论,如果甲承受的风险比乙大,那么( )。

admin2011-05-12  26

问题 根据资本资产定价模型理论,如果甲承受的风险比乙大,那么(    )。

选项 A、甲的最优证券组合比乙的好
B、甲的无差异曲线的弯曲程度比乙的大
C、甲的最优证券组合的期望收益率水平比乙的高
D、甲的最优证券组合的风险水平比乙的低

答案B

解析 对于同一条有效边界,如果甲承受的风险比乙大,则甲的无差异曲线比投资者乙的偏好无差异曲线弯曲程度要大。乙相对保守,在相同的风险状态下,乙对风险的增加要求更多的风险补偿,所以乙的最优组合一定位于投资者乙的最优组合的左边。这是因为当投资者甲达到最优时,对于该相同的风险,投资者乙要求的风险补偿较高,对应的在其无差异曲线上的点将位于有效边界之上,所以乙的最优投资组合点所对应的风险会更低。
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/RJPg777K
0

最新回复(0)