对两种证券构成的组合，在不允许卖空的情况下，下列说法正确的有( )。 Ⅰ．完全负相关下，可获得无风险组合 Ⅱ．不相关情况下，可得到一个组合，其风险小于两个证券组合中任一证券的风险 Ⅲ．当两种证券间的相关系数为0.5时，得不到一个组合使得组

admin2021-08-16 29

问题对两种证券构成的组合，在不允许卖空的情况下，下列说法正确的有( )。
Ⅰ．完全负相关下，可获得无风险组合
Ⅱ．不相关情况下，可得到一个组合，其风险小于两个证券组合中任一证券的风险
Ⅲ．当两种证券间的相关系数为0.5时，得不到一个组合使得组合风险小于单个证券的风险
Ⅳ．组合的风险与两证券间的投资比例无关

选项 A、Ⅲ、Ⅳ
B、Ⅰ、Ⅱ
C、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
D、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

答案C

解析从组合线的形状来看，相关系数越小，在不卖空的情况下，证券组合的风险越小，特别是负完全相关的情况下，可获得无风险组合。在不相关的情况下，虽然得不到一个无风险组合，但可得到一个组合，其风险小于两个证券(A和B)组合中任何一个单个证券的风险。当A与B的收益率不完全负相关时，结合线在A、B点之间比不相关时更弯曲，因而能找到一些组合(不卖空)使得风险小于A和B的风险，比如pAB=-0.5的情形。但ρ_AB=0.5时，得不到一个不卖空的组合使得其风险小于单个证券的风险。可见，在不卖空的情况下，组合降低风险的程度由证券间的关联程度决定。

转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/UqQg777K

本试题收录于：证券投资顾问业务题库证券专项业务类资格分类

证券投资顾问业务

证券专项业务类资格

相关试题推荐

随机试题

最新回复(0)

证券投资顾问业务

证券专项业务类资格

下列关于基金托管人信息披露的说法中，正确的是()。

基金销售人员在从事基金销售活动时，不合规的是()。

某投资者投资10万份场内认购LOF基金，假设管理人规定的认购费率为1％，基金份额面值为1元，则投资者应缴纳金额为()万元。

基金经理甲因重病休假，公司无奈委托未取得基金从业资格的乙暂时代替甲从事证券投资工作，乙将资金集中投资于一种股票，基金到期为投资人取得了很高的投资回报，也为公司创造了良好的效益，下列说法中，正确的是()。

私募基金募集完毕，私募基金管理人应当根据中国证券投资基金业协会的规定，办理基金备案手续，下列不属于办理基金备案手续应当提交的材料是()。

确定中国证券投资基金业协会地位并规范其职责权限的法律依据是()。

()是基金管理公司章程规定的内控原则的细化和展开，是各项基本管理制度的纲要和总缆。

基金管理人运用固有资金进行基金投资，应在基金季度报告中履行相关披露义务，披露事项包括()。Ⅰ．投资标的Ⅱ．投资日期Ⅲ．适用费率Ⅳ．交易金额

关于证券投资基金，下列说法正确的是()。Ⅰ．基金投资者、基金管理人和基金销售人是基金合同的当事人Ⅱ．各类中介服务机构通过自己的专业服务参与基金市场Ⅲ．监管机构对基金市场上的各种参与主体实施全面监管

修补处于高流速区的表层缺陷，为保证强度和平整度，减少砂浆干缩，可采用()。

流行性乙型脑炎(乙脑)的主要传染源是

A．变更登记B．缴销C．变相销售D．调剂使用E．SDA批准医疗机构配制的制剂不得()。

运用市场比较法评估地产进行市场交易情况修正时，应修正的因素是()。

在破产程序中，债权人会议未能依法通过管理人的财产分配方案时，由人民法院裁定。根据企业破产法的规定，有权对该裁定提出复议的债权人是()。

担保的方式有交付预押款和交付押金。()

Thekoala,cuddlysymbolofanationandoneofthemostbelovedanimalsontheplanet,isincrisis.BeforeEuropeanssettledA

下列关于服务器技术的描述中，错误的是()。