某投资者在5月2日以20美元/吨的权利金买入一张9月份到期的执行价格为140美元/吨的小麦看涨期权合约,同时以10美元/吨的权利金买入一张9月份到期的执行价格为130美元/吨的小麦看跌期权合约,9月份时,相关期货合约价格为150美元/吨,该投资人的投资结果

admin2022-07-06  32

问题 某投资者在5月2日以20美元/吨的权利金买入一张9月份到期的执行价格为140美元/吨的小麦看涨期权合约,同时以10美元/吨的权利金买入一张9月份到期的执行价格为130美元/吨的小麦看跌期权合约,9月份时,相关期货合约价格为150美元/吨,该投资人的投资结果是(       )。(每张合约1吨标的物,其他费用不计)

选项 A、收益10美元/吨
B、亏损20美元/吨
C、收益30美元/吨
D、收益40美元/吨

答案B

解析 权利金收益=-20-10=-30(美元/吨);由于期货合约价格上涨,执行看涨期权,则收益=150-140=10(美元/吨);总收益=-30+10=-20(美元/吨)。
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