2. 财经
  3. 假设某商业银行以市场价值表示的简化资产负债表中，资产A=2 000亿元，负债L=1 800亿元，资产加权平均久期为DA=5年，负债加权平均久期为DL=3年。根据久期分析法，如果市场利率从4％下降到3．5％，则商业银行的整体价值约( )。

假设某商业银行以市场价值表示的简化资产负债表中，资产A=2 000亿元，负债L=1 800亿元，资产加权平均久期为DA=5年，负债加权平均久期为DL=3年。根据久期分析法，如果市场利率从4％下降到3．5％，则商业银行的整体价值约( )。

admin2015-03-07  55
问题 假设某商业银行以市场价值表示的简化资产负债表中，资产A=2 000亿元，负债L=1 800亿元，资产加权平均久期为DA=5年，负债加权平均久期为DL=3年。根据久期分析法，如果市场利率从4％下降到3．5％，则商业银行的整体价值约(    )。
选项 A、增加22亿元
B、减少26亿元
C、减少22亿元
D、增加2亿元
答案A
解析 用DA表示总资产的加权平均久期，DL表示总负债的加权平均久期，VA表示总资产的初始值，VL表示总负债的初始值。当市场利率变动时，资产和负债的变化具体为：①△VA=－[DA×VA×△y／(1+y)]=5×2 000×0．5％／(1+4％)≈48．076 9(亿元)；②△VL=－[DL×VL×△y(1+y)]==3×1 800×0．5％／(1+4％)≈25．
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/DCTM777K
本试题收录于： 风险管理题库初级银行业专业人员职业资格分类
0

风险管理

初级银行业专业人员职业资格

相关试题推荐
随机试题
最新回复(0)