假设某10年期债券当前的市场价格为105元，债券久期为9．5年，当前市场利率为3％。如果市场利率提高0．3％，则该债券的价格变化为( )。

admin2020-06-18 26

问题假设某10年期债券当前的市场价格为105元，债券久期为9．5年，当前市场利率为3％。如果市场利率提高0．3％，则该债券的价格变化为( )。

选项 A、降低2．905元
B、提高2．905元
C、降低2．905％
D、提高2．905％

答案A

解析如果知道固定收益产品的麦考利久期，那么在市场利率有微小改变时，固定收益价格的变化可以通过下面的公式表示：

，也可以近似写成：

，其中，P为固定收益产品的当前价格；△P为价格的微小变动幅度(通常小于1％)；y为市场利率；△y为市场利率的微小变动幅度；D为麦考利久期(通常以年为单位)。因此，△P＝－105×9．5×0．003÷(1+0．03)≈－2．905(元)，及该债券的价格将降低2．905元。

转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/FRXM777K

本试题收录于：风险管理题库初级银行业专业人员职业资格分类

风险管理

初级银行业专业人员职业资格

相关试题推荐

随机试题

最新回复(0)

假设某10年期债券当前的市场价格为105元，债券久期为9．5年，当前市场利率为3％。如果市场利率提高0．3％，则该债券的价格变化为( )。

风险管理

初级银行业专业人员职业资格

20世纪60年代，商业银行的风险管理进入()。

下列关于国家风险的说法，正确的是()

(　　　)是指在极端情景下，分析评估流动性风险管理模型或内控流程的有效性，发现问题，制定改进措施的方法，目的是防止出现重大损失事件。

()是全面风险管理、资本监管和经济资本配置得以有效实施的基础。

在CreditMonitor模型中，企业向银行借款相当于持有一个基于企业资产价值的看涨期权，股东初始股权投资可以看做该期权的()。

马柯维茨的资产组合管理理论认为，分散投资于两种资产就具有降低风险(并保持收益率不变)的作用，最理想的是()。

声誉危机管理规划的主要内容包括()。

某股票过去3年的年收益率分别为5％、-2％和1％，那么其收益率的样本标准差为()。

()是指商业银行能够随时以合理的成本吸收客户存款或从市场获得需要的资金，反映了商业银行在合理的时间、成本条件下迅速获取资金的能力。

商业银行可根据自身业务特色和需要，对以下哪些可能对各类资产负债，以及表外项目价值造成影响的风险因素的变化进行压力测试（）

程序正当是行政法的基本原则。下列哪些选项是程序正当要求的体现?(2012年试卷二第77题)

面粉中形成面筋质的主要蛋白是麦胶蛋白和_______。

肺动脉瓣听诊区第二心音增强，最不常见于()

典型抗躁狂药是

资本确定原则是指股份有限公司的资本必须具有确定性。()

现代证券交易所的计算机化运作系统通常包括(　　)。

用浓氯化铵溶液处理过的舞台幕布不易着火。其原因是()。①幕布的着火点升高②幕布的质量增加③氯化铵分解吸收热量，降低了温度④氯化铵分解产生的气体隔绝了空气

曲线y＝x(x－1)(2－x)与x轴所围成的图形的面积可表示为()．

关于远程登录的描述中，错误的是()。

假设某10年期债券当前的市场价格为105元，债券久期为9．5年，当前市场利率为3％。如果市场利率提高0．3％，则该债券的价格变化为( )。

风险管理

初级银行业专业人员职业资格

20世纪60年代，商业银行的风险管理进入()。

下列关于国家风险的说法，正确的是()

( )是指在极端情景下，分析评估流动性风险管理模型或内控流程的有效性，发现问题，制定改进措施的方法，目的是防止出现重大损失事件。

()是全面风险管理、资本监管和经济资本配置得以有效实施的基础。

在CreditMonitor模型中，企业向银行借款相当于持有一个基于企业资产价值的看涨期权，股东初始股权投资可以看做该期权的()。

马柯维茨的资产组合管理理论认为，分散投资于两种资产就具有降低风险(并保持收益率不变)的作用，最理想的是()。

声誉危机管理规划的主要内容包括()。

某股票过去3年的年收益率分别为5％、-2％和1％，那么其收益率的样本标准差为()。

()是指商业银行能够随时以合理的成本吸收客户存款或从市场获得需要的资金，反映了商业银行在合理的时间、成本条件下迅速获取资金的能力。

商业银行可根据自身业务特色和需要，对以下哪些可能对各类资产负债，以及表外项目价值造成影响的风险因素的变化进行压力测试（）

程序正当是行政法的基本原则。下列哪些选项是程序正当要求的体现?(2012年试卷二第77题)

面粉中形成面筋质的主要蛋白是麦胶蛋白和_______。

肺动脉瓣听诊区第二心音增强，最不常见于()

典型抗躁狂药是

资本确定原则是指股份有限公司的资本必须具有确定性。()

现代证券交易所的计算机化运作系统通常包括( )。

用浓氯化铵溶液处理过的舞台幕布不易着火。其原因是()。①幕布的着火点升高②幕布的质量增加③氯化铵分解吸收热量，降低了温度④氯化铵分解产生的气体隔绝了空气

曲线y＝x(x－1)(2－x)与x轴所围成的图形的面积可表示为()．

关于远程登录的描述中，错误的是()。

(　　　)是指在极端情景下，分析评估流动性风险管理模型或内控流程的有效性，发现问题，制定改进措施的方法，目的是防止出现重大损失事件。

现代证券交易所的计算机化运作系统通常包括(　　)。