下列关于资本资产定价模型的说法中,错误的是(  )。

admin2013-06-16  23

问题 下列关于资本资产定价模型的说法中,错误的是(  )。

选项 A、股票的预期收益率与β值线性相关
B、无风险资产的β值为零
C、资本资产定价模型仅适用于单个资产,不适用于投资组合
D、市场组合的β值为1

答案C

解析 本题的主要考核点是资本资产定价模式。
   Ri=Rf+β(Rm-Rf)
   由上式可知,股票的预期收益率R;与β值线性正相关;又由β值的计算公式:βJ=ρJM
   可知,无风险资产的σJ,为零,所以,无风险资产的β值为零;市场组合相对于 它自己的σJ=σM,同时,相关系数ρJM为1,所以,市场组合相对于它自己的β值为1。资本资产定价模型既适用于单个证券,同时也适用于投资组合。
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/HkU0777K
0

相关试题推荐
最新回复(0)