首页
外语
计算机
考研
公务员
职业资格
财经
工程
司法
医学
专升本
自考
实用职业技能
登录
财经
假设A公司的股票现在的市价为30元。有1份以该股票为标的资产的看涨期权和1份以该股票为标的资产的看跌期权,执行价格均为32元,到期时间是1年。根据股票过去的历史数据所测算的连续复利收益率的标准差为1,无风险利率为每年4%。 要求: A公司的普通股
假设A公司的股票现在的市价为30元。有1份以该股票为标的资产的看涨期权和1份以该股票为标的资产的看跌期权,执行价格均为32元,到期时间是1年。根据股票过去的历史数据所测算的连续复利收益率的标准差为1,无风险利率为每年4%。 要求: A公司的普通股
admin
2014-06-02
29
问题
假设A公司的股票现在的市价为30元。有1份以该股票为标的资产的看涨期权和1份以该股票为标的资产的看跌期权,执行价格均为32元,到期时间是1年。根据股票过去的历史数据所测算的连续复利收益率的标准差为1,无风险利率为每年4%。
要求:
A公司的普通股最近3个月来交易价格变动较大,投资者确信1年后其价格将会有很大变化,但是不知道它是上涨还是下跌。基于投资者对该股票价格未来走势的预期,会构建一个什么样的简单期权策略?股票到期日价格相对于执行价格需要变动多少(精确到0.01元),投资者的最初投资才能获利?
选项
答案
购买一对敲组合,即同时买入1股看跌期权和1股看涨期权。 总成本=10.871+11.6402=22.5112(元) 股票价格变动:22.5112×(1+4%)=23.41 (元)
解析
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/hFoc777K
本试题收录于:
财务成本管理题库注册会计师分类
0
财务成本管理
注册会计师
相关试题推荐
如果企业生产专业化程度较高,产品数量有限且关系较为密切,主要是进行标准化生产,对职工技术要求相对较低,一般适于采用()组织形式。
能够建立企业核心竞争力的资源,包括建立竞争优势的资源,还包括()。
员工拥有两个直接上级的企业组织结构是()。
在约翰逊和施乐斯提出的渐进性变革的四个发展阶段中,如果战略变化呈现无方向或无承心的特点。那么,该阶段属于()。
甲企业为在最短时间内扩大企业规模,使企业迈上一个新台阶,决定采用并购的形式收购另外一家企业,但最终未能成功。以下选项中不属于并购失败原因的是()。
平衡计分卡是战略控制中的一种重要工具,它使用由多个角度组成的绩效指标架构来评价组织的绩效,这些角度包括:财务角度、顾客角度、内部流程角度和()。
下列各项表述中,可以作为企业使命的是()。(2011年)
“审议批准公司年度财务预算方案、决算方案”属于()的职权。
对自谋职业的职工,清算组可从破产企业土地使用权等破产财产出售所得中,按规定拨付。()
如果企业奉行的是保守型筹资政策,下列不等式成立的是()。
随机试题
某台双水内冷发电机,其定子线电压UL为13.8kV,线电流IL为6150A,若负载的功率因数由0.85降到0.6时,求该发电机有功功率和无功功率任何变化?
某班有两位学生,学生甲热情直率、精力旺盛、口快心直、办事干脆,但容易急躁、情绪易激动,比较武断。学生乙孤僻敏感、善于思考、行动迟缓,情绪体验深刻又细腻、办事稳妥,不大合群。问题:如何根据这两位学生气质类型的特征进行教育?
某砖混结构典型工程,其建筑体积为600m3,毛石带型基础工程量为72m3。根据概算定额,10m3毛石带型基础需砌石工7.0工日,该单位工程无其他砌石工,则1000m3类似建筑工程需砌石工为()工日。
商业银行获得个人客户信用记录的途径不包括()。
导游服务()。
在教育过程中,采用下列哪些措施能有效培养学生的主动性?()
所有来自澳大利亚的留学生,都住在东区留学生公寓,所有住在东区留学生公寓内的学生,都必须参加今年的国际交流会;有些来自澳大利亚的留学生加入了汉语俱乐部;有些土木工程专业的学生也加入了汉语俱乐部;所有土木工程专业的学生都没有参加今年的国际交流会。由此不能推出
设A是正定矩阵,B是实对称矩阵,证明AB相似于对角矩阵.
Studythefollowingphotocarefullyandwriteanessayof160-200wordsinwhichyoushould1.describethephotobriefly,ande
在数据仓库环境中,粒度是一个重要的设计问题。粒度越【15】,细节程度越高,能回答的查询就越多,数据量就比较大。
最新回复
(
0
)