首页
外语
计算机
考研
公务员
职业资格
财经
工程
司法
医学
专升本
自考
实用职业技能
登录
财经
ABC公司股票的当前市价为60元,市场上有以该股票为标的资产的期权交易。已知该股票的到期时间为半年、执行价格为70元,看涨期权价格为4元,看跌期权价格为3元。要求: (1)就以下几种互不相关的情况,分别计算期权的到期日价值和净损益。 ①购买1股该股票的看涨
ABC公司股票的当前市价为60元,市场上有以该股票为标的资产的期权交易。已知该股票的到期时间为半年、执行价格为70元,看涨期权价格为4元,看跌期权价格为3元。要求: (1)就以下几种互不相关的情况,分别计算期权的到期日价值和净损益。 ①购买1股该股票的看涨
admin
2016-11-15
38
问题
ABC公司股票的当前市价为60元,市场上有以该股票为标的资产的期权交易。已知该股票的到期时间为半年、执行价格为70元,看涨期权价格为4元,看跌期权价格为3元。要求:
(1)就以下几种互不相关的情况,分别计算期权的到期日价值和净损益。
①购买1股该股票的看涨期权,到期日股票市价为76元;
②购买1股该股票的看跌期权,到期日股票市价为80元;
③出售1股该股票的看涨期权,到期日股票市价为64元;
④出售1股该股票的看跌期权,到期日股票市价为60元;
(2)指出(1)中各种情况下净损益的特点,如果存在最大值或最小值,请计算出其具体数值。
选项
答案
(1)①到期日价值=76—70=6(元); 净损益=6—4=2(元) ②到期日价值=0;净损益=0—3=一3(元) ③到期日价值=0;净损益=4(元) ④到期日价值=一(70—60)=一10(元); 净损益=一10+3=一7(元) (2)①多头看涨期权净损失有限,净收益不确定。净损失最大值为:期权价格4元。 ②多头看跌期权净损失和净收益均有限。净损失最大值为:期权价格3元;净收益最大值为: 执行价格一期权价格=70一3=67(元)。 ③空头看涨期权净收益有限,净损失不确定。最大净收益为4元。 ④空头看跌期权净收益和净损失均有限。最大净收益为3元;最大净损失为:执行价格一期权价格=70一3=67(元)。
解析
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/hKEc777K
本试题收录于:
财务成本管理题库注册会计师分类
0
财务成本管理
注册会计师
相关试题推荐
通常,边际贡献是指产品边际贡献,即销售收入减去生产制造过程中的变动成本和销售,管理费用中的变动费用之后的差额。()
可计入存货的成本是()。
在通货膨胀情况下,普通股比债券能更好地避免购买力风险。()
按证券的收益状况可分为所有权证券和债权证券两种。()
投机与投资之间的联系可表述为()。
内部转移价格的主要类型有()。
采用销售百分率预测资金需要量,如果企业生产能力已经饱和,则随销售而增加的资产有()。
关于边际资本成本下列说法中正确的有()。
企业的最优资金结构是指一定条件下使()。
现金折扣又称价格折扣,是由于客户在折扣期付款而给予的折扣。()
随机试题
HTTP的中文名称是网络传输协议。________
Washington’steapotismorevaluableasantiquesbecause______.WhichofthefollowingisNOTtrue?
应用阿托品、肾上腺素能受体阻断剂和H2受体阻断剂后,刺激肠壁可引起肠肌舒张,其递质可能是
结核菌素试验假阴性可见于
在临床可广泛用治各种食积及小儿疳积的药物是
男性,60岁,1年来在生气或劳累时发生左胸前区闷痛,伴左后背部酸痛,有时在休息时也有发生。心电图未见异常。心电图负荷试验的适应证是
A.G6玻砂漏斗B.0.45~0.80μm孔径微孔滤膜C.超滤膜D.搪瓷漏斗E.板框压滤机加压滤过宜选用
背景:某住宅工程,建筑面积12300m2,地上6层,地下2层。筏板基础,框架剪力墙结构。预拌混凝土。底板防水为高聚物改性沥青卷材两层防水。屋面为卷材防水,面积2000m2。室内厕浴间为聚合物水泥防水涂料。工期365日历天。某防水公司中标后成立了项目部组织
《声无哀乐论》集中体现了魏末文人()的音乐思想。
老王的年龄比小李的2倍多6岁,老王20年前的年龄和小李9年后的年龄相等,问老王多少岁?
最新回复
(
0
)