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根据套利定价理论,下列买入一个套利组合的方式正确的是( )。
根据套利定价理论,下列买入一个套利组合的方式正确的是( )。
admin
2019-02-19
78
问题
根据套利定价理论,下列买入一个套利组合的方式正确的是( )。
选项
A、卖出该套利组合中投资比重为负值的成员证券,并用所得资金购买该套利组合中投资比重为正值的证券
B、卖出该套利组合中投资比重为正值的成员证券,并用所得资金购买该套利组合中投资比重为负值的证券
C、从银行借入资金用于购买该套利组合中投资比重为负值的成员证券
D、从银行借入资金用于购买该套利组合中投资比重为正值的成员证券
答案
A
解析
构造套利组合的核心思想在于买入价格被低估的证券,卖出价格被高估的证券,证券在套利组合中投资比重为负值说明该证券投资价值不高,即该证券价格被高估;相反,正值说明价格被低估,买入一个套利组合,应该将被高估的证券卖出,并将卖出的资金用于购入价格被低估的证券。
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金融硕士(金融学综合)题库专业硕士分类
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