首页
外语
计算机
考研
公务员
职业资格
财经
工程
司法
医学
专升本
自考
实用职业技能
登录
考研
在CAPM的假设下,一个有效投资组合的期望收益率为25%。给定如下条件:E(Rm)=15%,Rf=5%,σm=20%,其中,Rm和σm分别是市场组合的期望收益率和标准差,Rf为无风险利率。 求该投资组合的回报率标准差,以及该组合与市场之间的相关系数。
在CAPM的假设下,一个有效投资组合的期望收益率为25%。给定如下条件:E(Rm)=15%,Rf=5%,σm=20%,其中,Rm和σm分别是市场组合的期望收益率和标准差,Rf为无风险利率。 求该投资组合的回报率标准差,以及该组合与市场之间的相关系数。
admin
2018-08-29
47
问题
在CAPM的假设下,一个有效投资组合的期望收益率为25%。给定如下条件:E(R
m
)=15%,R
f
=5%,σ
m
=20%,其中,R
m
和σ
m
分别是市场组合的期望收益率和标准差,R
f
为无风险利率。
求该投资组合的回报率标准差,以及该组合与市场之间的相关系数。
选项
答案
资本市场线揭示了有效组合的收益和风险之间的均衡关系,这种均衡关系可以用资本市场线的方程来描述: E(r
p
)=r
f
+[*]σ
p
上式中:E(r
p
)、σ
p
为有效组合P的期望收益率和标准差;E(r
M
)、σ
M
为市场组合M的期望收益率和标准差;r
f
为无风险证券收益率。 将题目中的数值代入上式得到:25%=5%+[*]×σ
p
解得该投资组合的回报率标准差σ
p
=40%, 由CAPM模型可知:E(r
i
)=r
F
+[E(r
M
-r
F
]β
i
将数值代入上式得到:25%=5%+(15%-5%)×β 解得β=2, 又因为β=ρ×[*], 解得该组合与市场之间的相关系数ρ=1。
解析
转载请注明原文地址:https://kaotiyun.com/show/QgEa777K
本试题收录于:
金融硕士(金融学综合)题库专业硕士分类
0
金融硕士(金融学综合)
专业硕士
相关试题推荐
松鼠在树干中打洞吮食树木的浆液。因为树木的浆液成分主要是水加上一些糖分,所以松鼠的目标是水或糖分。又因为树木周边并不缺少水源,松鼠不必费那么大劲打洞取水。因此,松鼠打洞的目的是为了摄取糖分。以下哪项最为恰当地概括了上述论证方法?()
曲线x2-2x+y2=0上的点到直线3x+4y-12=0的最短距离是().
[2013年1月]已知平面区域D1={x,y)|x2+y2≤9},D2={x,y)|(x—x0)+(y—y0)2≤9},D1、D2覆盖区域的边界长度为8π。(1)x02+y02=9;(2)x0+y0=3。
[2009年10月]曲线|xy|+1=|x|+|y|所围成的图形的面积为()。
[2015年12月]某学生要在4门不同的课程中选修2门课程,这4门课程中的2门各开设一个班,另外2门各开设2个班。该学生不同的选课方式共有()。
[2015年12月]某委员会由三个不同专业的人员组成,三个专业的人数分别是2,3,4,从中选派2位不同专业的委员外出调研。则不同的选派方式有()。
[2010年1月]某居民小区决定投资15万元修建停车位,据测算,修建一个室内车位的费用为5000元,修建一个室外车位的费用为1000元,考虑到实际因素,计划室外车位的数量不少于室内车位的2倍,也不多于室内车位的3倍,这笔投资最多可建车位的数量为(
进行危机介入属于什么类型社会工作介入活动?危机介入技巧有哪些?(广西师大2010年研)
某消费者的偏好由以下效用函数描述:u(x1,x2)=(lnx1+2lnx2)/3,其中lnx是x的自然对数,商品1和商品2的价格分别为p1和p2,消费者的收入为m.设m=10,p2=5,画出商品1的需求曲线,该曲线描述了商品需求和价格之间的关系(经济学
中介目标变量发生变化到这种变化对宏观经济目标变量产生作用所经历的时间,叫做()。(2006年金融联考)
随机试题
以下关于妇幼保健工作方针的叙述,正确的是
一奶牛精神沉郁、食欲下降,不愿站立和走动,反刍停止,泌乳下降,两前肢向前伸出,两后肢伸入腹下。若蹄冠潮红,挤压蹄冠有腐败恶臭的黏稠脓液流出,则关于该病防治错误的是
男,48岁。发作性胸骨后压榨性疼痛30分钟,心电图Vl~4ST段弓背上抬,Vl~4T波双向,V1、2、3导联Q≥1/4R波。诊断首先考虑
哺乳类动物体内氨的主要去路是
应在30℃以下密闭贮存的剂型是()。
与一般银行相比,中央银行具有的特征是()。
南某某是某中学学生,15岁。一天,在放学回家的路上,南某某看到商场正在进行有奖销售,每消费20元可领取奖券一一张,最高奖金额为5000元,便买了一瓶价值为20元的洗发水,领到一张奖券。几天后,抽奖结果公布,南某某所持奖券中了最高奖,南某某非常高兴,将中奖的
唯物主义对物质的理解是一个发展的过程,最终马克思主义的物质观继承和发扬了唯物主义的传统,在总结科学的基础上,把哲学物质观提高到现代水平。马克思主义哲学物质观变革的突出表现是()。
设f(χ)是在[a,b]上连续且严格单调的函数,在(a,b)内可导,且f(a)=a<b=f(b).证明:存在ξi∈(a,b)(i=1,2,…,n),使得=1.
Wehavebeenhearing______accountsofyourwork.
最新回复
(
0
)